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期权定价

时间:2019-08-17 23:43:15来源:IT技术作者:seo实验室小编阅读:78次「手机版」
 

期权定价

in the money option:实值期权,具有内在价值的期权,行权价X低于股票价格S_T

at the money option:平价期权,行权价X等于股票价格S_0

out of the money option:虚值期权,行权价X高于股票价格S_T

欧式看涨期权c的价值取决于:

c与股票初始价值S_0正相关,与行权价格X负相关,与波动率\sigma正相关。

与无风险收益率r正相关。这是因为假设股票价格不变,无风险收益率越大,行权价格的现值越低,因此期权价值c越大。

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